Le alternative sono tre:
1. Un portafoglio bilanciato;
2. Un portafoglio lifecycle, il peso delle azioni decresce nel tempo;
3. Un portafoglio indicizzato all’inflazione.
Lo studio è stato effettuato dalla Watson Wyatt Worlwide.
Confronta i montanti accumulati versando per 40 anni contributi per un totale di 202.000,00 Usd nelle tre soluzioni.
Il risultato proviene dalla simulazione casuale di oltre 100.000,00 prove basandosi sui ritorni storici delle varie classi di attivo.
I risultati:
Portafoglio bilanciato: nel 95% dei casi genera un montante compreso fra 166.000,00 e 1,4 mln di Usd;
Portafoglio lifecycle: può generare un montante compreso fra 174.000,00 e 1,3 mln di Usd;
Portafoglio indicizzato all’inflazione: genera un montante di Usd 301.000,00.
Il portafoglio bilanciato e lifecycle possono dare molto ma anche molto meno di un titolo indicizzato.
L’indagine non ha considerato i “cigni neri” o eventi di grande impatto.